中小企業の担当者や個人事業主の中には、日々の資金繰りに頭を悩ませている方も多いのではないでしょうか。
中小企業や個人事業主は、売上が出ていても「入金のタイミング次第」で資金が不足し、資金ショートに陥るリスクがあります。そのため、早めに対策を考えておくことが重要です。
では、ファクタリングを利用すれば資金ショートリスクは回避できるのでしょうか。
この記事では、ファクタリングで資金ショートリスクを回避できる理由を解説し、あわせてメリット・デメリットも分かりやすくまとめます。
ファクタリングの利用で資金ショートリスクは回避できる？
結論から言うと、ファクタリングを利用することで資金ショートリスクを回避しやすくなります。
ファクタリングは、売掛債権（請求書）をファクタリング会社へ譲渡し、支払い期日前に資金化できる方法だからです。
大企業は資金体力があるため資金ショートに陥るケースは多くありませんが、中小企業や個人事業主は入金の遅れや急な出費があるだけで資金繰りが一気に苦しくなることがあります。
その点、ファクタリングは「入金を待たずに資金を確保できる」ため、資金ショートの予防策として有効な手段になり得ます。
ただし、ファクタリングは万能ではありません。手数料負担などのデメリットもあるため、「どんな場面で使うか」「どの程度使うか」を整理したうえで活用することが大切です。
資金ショートの原因は？
資金ショートとは、たとえ売上があっても手元の現金が不足し、人件費や事務所の賃料、仕入費用などの支払いができなくなる状態を指します。
つまり問題は「利益」ではなく「現金のタイミング」です。
資金ショートの主な原因は次の通りです。
・売掛先の倒産（売掛金が回収できない）
・売上の減少（入金が減る）
・想定外の支出増（急な設備投資、原材料費の高騰など）
・借入金が多すぎる（返済負担で資金が減る）
・在庫過多（現金化まで時間がかかる）
売掛先が倒産すると、予定していた売掛金が回収できず資金ショートにつながります。
また、売上が減少すると入金も減り、人件費や仕入れなど固定費・変動費の支払いが重く感じられるようになります。売上減少の要因は、競合他社の台頭、景気変動、自社の不祥事など業種によってさまざまです。
さらに、原材料費の高騰や突発的な設備投資などの「想定外の支出増」も資金ショートを引き起こします。
借入金が多い場合は、毎月の返済で手元資金が削られやすく、資金不足になりやすい点も注意が必要です。
また、在庫を抱えすぎると現金化に時間がかかり、資金繰りが悪化する原因になります。
資金ショートリスクを回避する方法は？
資金ショートリスクを回避する方法として、主に次の対策が挙げられます。
・キャッシュフローを把握する
・支払いを延ばしてもらうよう相談する
・金融機関やビジネスローンで借入れをする
・ファクタリングを利用する
まず取り組みたいのは、キャッシュフロー（お金の流れ）の把握です。
キャッシュフローを見える化すると、「いつ入金があり、いつ支払いがあるか」が明確になり、資金不足になりそうなタイミングを早めに察知できます。資金繰り表を作って管理するだけでも、資金ショートの予防効果は高まります。
次に、取引先へ支払い条件の変更を相談する方法もあります。ただし、支払いを延ばす交渉は相手の信用判断に影響する可能性があるため、やり方には注意が必要です。
また、銀行融資や公的融資、ビジネスローンでの借入れも選択肢です。融資は資金調達の王道ですが、審査や実行までに時間がかかることもあるため、「急ぎの資金」には間に合わないケースもあります。
そこで、すぐに資金が必要な場合の手段として有効なのがファクタリングです。
ファクタリングは売掛債権があれば、支払い期日前に資金化できるため、資金ショートの「直前回避」や「短期のつなぎ資金」に向いています。
ファクタリングを利用するメリット
ファクタリングのメリットは次の通りです。
・最短即日で資金調達できる
・審査対象が売掛先（取引先）の信用力が中心
・負債ではないため、信用情報への影響が比較的小さい
・担保や保証人が不要
・原則として償還請求権がない（ノンリコースが多い）
最大のメリットは、資金化までが早いことです。状況によっては最短即日で資金を確保できるため、資金ショートリスクの回避に直結します。
また、ファクタリングの審査は利用者よりも売掛先の信用力が重視されます。そのため、利用会社が赤字や創業間もない場合でも、売掛先がしっかりしていれば利用できる可能性があります。
さらに、ファクタリングは融資ではなく「債権譲渡」にあたるため、借入ではない点も特徴です。担保や保証人を求められにくく、資金調達のハードルが相対的に低いことがあります。
加えて、契約形態によっては償還請求権がない（ノンリコース）ケースが一般的です。
償還請求権がないとは、万が一売掛先が倒産して売掛金が回収できなくなった場合でも、ファクタリング利用者が返済を求められない仕組みのことです。売掛金の回収リスクはファクタリング会社が負うため、リスクヘッジとしても機能します。
※ただし契約内容によって異なるため、「償還請求権の有無」は必ず確認しましょう。
ファクタリングを利用するデメリット
一方で、ファクタリングには次のようなデメリットがあります。
・手数料が高い
・額面（請求額）全額を受け取れない
・悪徳業者に遭うおそれがある
資金ショート回避に役立つ反面、最大のデメリットは手数料が高くなりやすい点です。
銀行融資の金利と比べると、ファクタリングの手数料は割高になるケースが多いため、使いすぎると利益を圧迫します。結果として資金繰りが悪化する恐れがあるため、恒常的な利用には注意が必要です。
また、受け取れる金額は「売掛金の額面－手数料」です。つまり、請求書の金額を満額受け取れるわけではありません。資金計画を立てる際は、手数料を差し引いた手取りベースで考える必要があります。
さらに、ファクタリング業界には悪徳業者が紛れている可能性がある点も要注意です。
中には、ファクタリングを装いながら実態が高金利の貸付（ヤミ金）というケースもあります。異常に高い手数料、違約金が不自然に重い、契約書の名目が債権譲渡ではなく貸付になっているなど、少しでも違和感があれば契約しない判断が重要です。業者選びは慎重に行いましょう。
まとめ
この記事では、ファクタリングの利用で資金ショートリスクを回避できるかを解説し、メリット・デメリットもまとめました。
ファクタリングを利用すれば、売掛債権を支払い期日前に資金化できるため、資金ショートリスクを回避しやすくなります。売掛先の倒産や売上減少、想定外の支出増などで手元資金が不足した際に、有効な選択肢になり得ます。
ただし、手数料が高いなどのデメリットもあるため、ファクタリングだけに頼るのではなく、キャッシュフローの把握、支払い条件の調整、融資などと併用して対策することが重要です。
この記事が、資金ショートリスクを回避するためにファクタリングの利用を検討する際の参考になれば幸いです。
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